301不同类型网站,seo搜索排名,坊网站建设,微信网站需要备案吗来源 北京大学汇丰商学院 安信证券作者#xff1a;魏炜 等原标题#xff1a;《元宇宙2022——蓄积的力量》如何看待元宇宙这一新事物#xff1f;有人说元宇宙是未来互联网的发展目标#xff0c;是人类信息技术的另一场革命#xff0c;也有人说元宇宙概念只是“割韭菜”的套… 来源 北京大学汇丰商学院 安信证券作者魏炜 等原标题《元宇宙2022——蓄积的力量》如何看待元宇宙这一新事物有人说元宇宙是未来互联网的发展目标是人类信息技术的另一场革命也有人说元宇宙概念只是“割韭菜”的套路。近日北京大学汇丰商学院联合安信证券发布了报告《元宇宙2022——蓄积的力量》从元宇宙近三年的发展逻辑、元宇宙分歧和2022年新技术对元宇宙的推动分析为什么要发展元宇宙。一、2022元宇宙最重要的一年回望2016、2019、2021年这三大关键时间点尤其是Oculus Quest 2 的发布及其在2021年的销量大幅增长带动整个互联网生态圈进入新的硬件时代——VR/AR元宇宙。下一代计算平台的产业轮动周期已然开启新硬件主义的研究思路下2021年及以后VR/AR产业的硬件、软件、内容、应用等均会面临重构后续分析会参照手机这一新硬件的崛起。▲VR/AR产业以“新硬件”为研究思路XR新硬件的推出将带来两个主要的方向一是纯虚拟的VR方向二是AR增强以及两者的融合MR。这两大方向将进一步延伸硬件作为人的“器官”的功能性。但严格来说VR与AR处于不同的发展阶段VR软硬件生态趋于阶段性成熟AR尚存技术难点。2021年将成为VR/AR“产业规模化元年”11月17日高通CEO在2021年投资者日上表示Meta旗下的Oculus Quest 2销量已达到1000万台。不仅对于Meta来说对于整个VR行业生态来说这1000万销量奇点的里程碑意义重大1000万用户是“生态系统爆炸式繁荣”之前的关键门槛。全球VR/AR市场规模已近千亿未来五年CAGR达54%。据IDC等机构统计2020年全球VR/AR市场规模约为900亿元其中VR市场规模620亿元AR市场规模280亿元。中国信通院预测全球虚拟增强现实产业规模2020-2024五年年均增长率约为54%其中VR增速约45%AR增速约66%2024年二者市场规模接近、均达到2400亿元。▲2019-2024E全球VR/AR市场规模预测亿元另一个重要原因是Facebook改名Meta以此为基点全球科技巨头跑步入场元宇宙。无论是Meta这类从移动互联网开始崛起的新势力玩家或是微软这种从互联网开始就参与其中、历经产业多轮更迭的老牌玩家均在抢占“元宇宙”的先机。我们需密切跟踪海内外科技公司的元宇宙布局动向一方面能够动态评估各科技公司的未来潜力另一方面也能够持续感知元宇宙的成熟程度。▲2021年以来全球科技巨头加速布局元宇宙相较于移动互联网时代元宇宙时代的各个参与方有着较高的技术储备度、市场敏锐度入局方更多元宇宙并不是单一技术的成果而是多种尖端技术的融合入局方不仅有互联网巨头更多维度的竞争者均已入局包括终端硬件商、运营商、内容方等如国内四大电信运营商在元宇宙方向上的布局相较以前激进全球范围内的大市值公司均积极备战意味着元宇宙时代的军备赛将更激烈合围的力量将加速人类的数智化进程2021年是元宇宙发展元年越来越多的厂商快速入局提出初步设想并匹配资源去大力布局各环节的合围力量均已显现。预计Apple MR设备、索尼PS VR 2将于2022年发布将进一步催化VR/AR行业与元宇宙的发展2020-2021年已有小爆款VR内容元宇宙内容的初级形态出现更多爆款内容与应用均处于探索期预计将滞后1-1.5年——对应2023-2024年陆续涌现正反馈效应爆款内容应用的出现将反过来推动相关技术加速迭代。从热度高涨到真正产品成熟落地的这段时间——即2022年预计元宇宙将进入分歧期。分歧期只是外界对元宇宙的看法中长期来看元宇宙作为新的计算平台是确定性的方向有格局、眼光、定力、使命感的团队愈是分歧期愈逆势投入。分歧期终结束迎来景气上行期。分歧期在于1硬件及内容的体验在2022年内预计变化不大2021年尤其是下半年元宇宙热度高涨全民谈论、学习元宇宙致使市场对元宇宙的预期较高但硬件及相应的元宇宙内容的迭代并不能很快跟进这将导致2022年整体元宇宙的发展低于大家目前热切的心理预期22022年业内预计缺乏让产业资本及金融资本信心倍增的标志性事件继2021年10月底Facebook改名之后全球互联网科技巨头陆续官宣布局元宇宙大多只是初步有个设想或雏形并未有成熟的产品落地产品的打磨需要一定的时间。元宇宙已然成为全球风口站在2021年的时点去推演2022年的变化建议关注以下几个领域的重要变化或催化硬件1VR/AR硬件出货量如Meta何时官宣旗下Oculus的出货量达到1000万台2VR/AR硬件的迭代如Meta的高端VR头显Project Cambria、苹果的MR设备3新感官硬件的出现类似Meta的触觉手套内容当下的元宇宙概念产品只具备了元宇宙个别的特征比如VR游戏强调沉浸式、链游的经济体系2022年的内容将持续扩散展望将有增加其他感官体验的新内容出现即全新内容的催化底层架构主要是关注算力、引擎、数字孪生是否有突破或新进展如英伟达的计算生态Omniverse推出才约1年时间、AI超算还没真正开始发力预计2022年将赋能更多的行业跟踪其客户数增长情况华为AR眼镜及河图的进展。二、如何看待分歧巨头布局中找答案第一个将元宇宙概念写进招股说明书的Roblox是一个玩家可以自建内容的游戏平台因此有人就认为元宇宙是类似于Roblox所打造的3D虚拟世界平台或者是更加沉浸式的VR游戏。都不是元宇宙不仅仅是一个简单的虚拟世界更不是简单的VR游戏元宇宙与游戏有两大本质上的区别本质区别一自主性VS提前设定。目前市场上绝大部分游戏的NPC与剧情都是由游戏开发商提前设定好、制作好的用户并不能左右主线剧情而元宇宙将用户从体验者转变为内容生产者用户拥有非常高的自主性。自主性是元宇宙六大特征之一是元宇宙与游戏的本质区别之一。▲元宇宙六大特征本质区别二VR游戏现阶段单人体验的属性是元宇宙内容的四个发展阶段之一。回顾游戏这一内容形态的升级路径从早期的单机游戏到联网游戏、3D游戏、多人实时在线对战或交互去推演元宇宙中的内容形态的演变第一阶段——单机体验式的内容加入沉浸式属性如互联网时代的游戏升级为沉浸式的VR游戏但目前市场上大部分VR游戏为单人体验模式的可类比早期的游戏机或单机游戏第二阶段——小范围的交互内容加入社交的属性可实现小范围的交互但现阶段的通信网络、技术还不能承载太多人进行实时互动如在技术发展的初级阶段单机游戏的可玩性与多人互动的社交性要做一定的取舍第三阶段——大规模多人涌现式体验技术发展到一定阶段可以承载越来越多人的实时在线但互动性仍不够只能做小范围的互动或简单的交互第四阶段——多人实时在线、可交互的元宇宙终极的元宇宙内容除了可达到实时高刷的沉浸式体验画面效果、可承载同一空间内的多人实时在线外而且可以实现复杂的交互这需要海量算力、算法支持。VR游戏只是元宇宙内容的初级阶段VR游戏的沉浸式只是元宇宙的四大内容特性之一其他三个分别是交互性、其他感官体验、经济体系。元宇宙本质数字化人的感官体验——不仅是视觉、听觉也包括触觉、味觉、嗅觉等且作用于人的三个维度——时间、空间、体验。就如电影《黑客帝国》《盗梦空间》之中描绘的那样元宇宙的核心逻辑是把我们身上所有的眼耳鼻舌身意等感官均/全部数字化让感官体验在虚拟世界之中与现实世界几乎没有差别这也是元宇宙投资的核心逻辑所思即所见、所见即所得。元宇宙一定会带来全新的内容新内容分为两个维度一是形态的迭代二是创意驱动。形态的迭代从PC互联网到4G、再到5G从文本到图片、音频、长视频、直播、短视频等历次基础设施迭代都带来内容形态的变化。元宇宙有望革新观众与内容的交互形式以及极大程度地丰富内容展现形式如影游结合甚至是增加了交互等其他功能。我们认为未来元宇宙的杀手级内容将集齐四大特征沉浸式、交互性、更多维度的感官体验、经济体系。创意驱动相比于影游等元宇宙内容面临更大的技术难题需要更高的研发投入制作更复杂的元宇宙内容对制作方的全方位要求更高。因此我们认为元宇宙时代的新内容一开始创作时就应该以创意为导向而非流量思维。内容行业各类场景的内容其供给决定需求的行业属性决定了行业的竞争格局必然是百花齐放同时由于元宇宙是囊括了现实物理世界的其内容包罗万象不限于TMT行业不断外延拓展至其他行业如服装消费虚拟服装设计、餐饮类比线下餐饮移动互联网外卖业态的兴起、旅游、教育等领域探索新营销、新商业化业态。互联网时代国内To B企业发展相对困难但正发生深刻变化。在元宇宙的不同发展阶段中美的资源禀赋与发力方向将会发生变化。中国目前在底层技术上仍处于跟随与追赶的态势但是得益于强大的基建能力及人口规模优势后续有望在5G等后端基建、人工智能、内容与场景方面爆发出巨大的增长潜力。后端基建类的公司基于交互内容的本质性重构及AI的天时地利人和元宇宙相关场景、业务量级将大幅增加国内将有诸多优质企业迸发出全球范围内的竞争优势国内的竞争格局有望较互联网时代有明显优化即AI与后端基建领域内公司的业务模式、商业模式、盈利模型将发生变革 有望跑出千亿市值的大公司。对于现阶端元宇宙的分析我们可以从六大板块的产业轮动顺序看20家巨头的布局走向。▲元宇宙六大组件六大板块的产业轮动顺序首先硬件与内容先行硬件作为第一入口硬件之上需要配套的内容相互促进发展内容则以VR游戏、链游等元宇宙初级内容形态为主其次底层架构要开始发挥作用新内容/场景的制作、生产、运行、交互依赖底层架构的大力升级游戏引擎/工具集成平台等再次随着底层架构的升级带动数据处理的量级大幅提升后端基建与人工智能才能真正发挥大的功效数据洪流下即物理世界充分数字化后人工智能的作用将越来越大人工智能不仅依赖于底层架构与数字基建的完善也非常依赖于内容与场景丰富的程度此时AI将替代或辅助人去发挥建设性的作用成为元宇宙中的核心生产要素最后落脚到内容与场景相较于其他板块内容与场景的变数最大元宇宙将会催生出远超我们当下所预期的新内容、新场景、新业态重塑内容产业的规模与竞争格局。基于上述判断全球范围内预计巨头们率先在硬件产业链、内容、底层架构上发力预计2022年硬件、内容、底层架构板块将有较大变化。1、Meta最激进的元宇宙巨头Facebook目前是国内外布局元宇宙最为激进的科技巨头其计划5年内转型为一家元宇宙公司10月28日Facebook宣布将公司名称更改为“META”公司股票代码将从12月1日起变更为“MVRS”。更名之后Meta将更加专注于转向以虚拟现实为主的新兴计算平台扎克伯格表示元宇宙是下一个前沿从现在开始公司将以元宇宙为先而不是Facebook优先。按照元宇宙研究框架的六大组件Meta属于综合型巨头在硬件入口、底层架构、人工智能、内容与场景这四大方向上均着力布局。▲META元宇宙布局Meta于2014年收购Oculus补齐硬件短板Oculus先后一共推出了六款VR硬件产品从Oculus DK1到Oculus Quest 2 VR一体机Oculus Quest 2以299美元的高性价比迅速打开VR消费端市场。根据Counterpoint机构公布的2021Q1全球VR设备品牌的份额排行榜Facebook旗下的Oculus VR以绝对优势排名第一75%大朋VR6%与索尼VR5%位居第二与第三名。高端VR头显Project Cambria预计2022年在2021年10月29日的Facebook Connect 2021大会上Meta发布了将于明年亮相的下一代一体式VR头显Project Cambria其产品定位不是Quest 2的替代品也不是Quest 3而是一款价格更高的高端设备将采用一系列的先进技术包括优化的社交临场感、彩色透视、Pancake光学元件等。2、字节跳动Meta、腾讯的全球最强竞争对手成立不到十年时间字节跳动已在多赛道实现弯道超车为发展最快的科技公司旗下短视频抖音是中国互联网出海领域最成功的产品之一。从争夺用户时长与注意力的角度看字节跳动分别是海外Meta、国内腾讯最强力的竞争对手其旗下产品矩阵抖音、西瓜、今日头条、TikTok等及其代表的短视频内容崛起势头迅猛对原有流媒体内容形态、图文交互互动方式形成降维打击。字节跳动以社交与娱乐为切入口基于短视频流量优势在海内外市场同步发力同时收购头部VR创业公司Pico补足硬件短板。按照我们划分的元宇宙研究框架的六大组件字节跳动在硬件入口收购Pico、底层架构投资代码乾坤、维境视讯、内容与场景短视频、游戏、VR社交这三大方向上均着力布局。▲字节跳动元宇宙布局2021年9月字节跳动收购国内头部VR厂商Pico。根据IDC发布的2020年第四季度中国AR/VR市场跟踪报告Pico位居中国VR市场份额第一其中第四季度市场份额高达37.8%。Pico拥有完善的产品矩阵从旗舰Neo系列到小巧强劲的VR小怪兽G系列能够满足玩家居家观影、移动娱乐与VR在线社交的多样化需求以及教育、模拟仿真、展览展示、云游戏、远程办公等生产场景。除沉浸式硬件外字节跳动近两年也密集入局芯片及半导体公司布局元宇宙硬件的关键模块。事实上不止字节跳动互联网巨头纷纷杀入芯片赛道。据OFweek报道百度将旗下的昆仑芯片独立估值已达130亿元腾讯也开始招兵买马招揽芯片领域专家人才阿里、华为、小米等也成为半导体赛道最活跃的投资势力之一。3、Unity不只是游戏引擎更是综合型创作工具元宇宙的兴起将为引擎/开发平台带来新的发展空间。引擎/开发平台关乎元宇宙中的内容呈现游戏是互联网中较为高级的内容形态我们预计游戏类的场景是元宇宙的呈现方式与游戏相关的技术如支持游戏程序代码与资源图像、声音、动画的引擎等开发工具也同样适用于元宇宙。引擎在我们构建的元宇宙六大版图中处于底层架构的位置而Unity作为全球领先的引擎开发工具正在不断完善自身的核心技术等待元宇宙相关产业的技术升级。Unity的内核是实时3D互动内容创作与运营平台游戏开发领域是Unity最为重要的应用领域。但Unity发展到今日仅仅把它理解为游戏开发引擎已经落伍目前Unity已经成为建筑可视化、实时三维动画等类型互动内容的综合型创作工具。不仅是Unity包括Epic Games(Unreal Engine) 、NvidiaOmniverse在内的各大游戏引擎/开发平台均在部署3D建模、虚拟世界的非游戏业务拓展新的赛道创收并扩大主 营业务的规模。Unity业务分为分为三大板块其中最主要的是Create Solutions创建解决方案、Operate Solution运营解决方案2020年分别占收入比例为30%、61%还有一小部分为Strategic Partnerships and Others战略伙伴关系及其他2020年占收入比例为9%。截至2021年前三季度年贡献收入超10万美元的客户数已接近1000家收入占比过半。▲2018-2021Q3 Unity营收结构在传统业务之外未来市场对于Unity的期待是跨行业扩张以及元宇宙方向的布局。2021年以来Unity投资布局节奏加快且跨行业扩张如VR/AR、AI语音等领域同时在第三季度Unity推出了“云端分布式算力方案”完善自身产品功能以充分赋能未来元宇宙创作者。2021年11月Unity公告以16.25亿美元收购视觉动画公司Weta DigitalWeta Digital将加入Unity创作解决方案部门并持续完善其所拥有的数十种专利图形与VFX工具包括 Manuka、Lumberjack、Loki、Squid、Barbershop、HighDef 、CityBuilder等。▲2021年以来Unity收购的部分公司4、Roblox简化版本的元宇宙世界雏形Roblox是首个将元宇宙概念写入招股说明书的公司并提出平台通向元宇宙的8大关键特征身份、朋友、沉浸感、随地、多样性、低延时、经济以及文明。而Roblox平台的主要特征与我们给出的元宇宙关键特征部分相对应社交性、开放性、丰富的内容生态、完备的经济系统。按照我们划分的元宇宙研究框架的六大组件Roblox落座于内容与场景这一板块同时平台也为创作者提供了简易的工具与技术即由客户端Client 、创作平台Studio 、云架构Cloud三大组件构成生态闭环。Roblox平台生态的特殊性在于平台的开放性极大地促进了UGC内容的繁荣吸引开发者与玩家越来越多的涌入促进社区氛围越来越浓厚 同时虚拟与现实互通的经济系统又极大地促进了生态的活跃性与创造者的积极性以此形成正反馈循环。Roblox是自带引擎的UGC游戏平台在制作方面与主流游戏的区别在于以下两点UGC玩法设置当前主流的游戏开发模式为PGC以Roblox为代表的UGC平台为游戏行业的内容创作方式带来全新想象空间开放的创作生态也促进了用户口碑加速增长截至2020年底Roblox已拥有来自全球170个国家地区的超过800万的开发者与内容创作者运行超过4000万款游戏已成为全球最大的多人在线创作游戏平台自带引擎工具Roblox为平台内的开发者与玩家提供了一套简单易上手的游戏制作工具Roblox Studio大幅降低了创作门槛。相较于其他主流游戏开发引擎Unity、UnrealRoblox Studio编辑器易用、编程语言简单同时将底层技术封装允许开发者使用更易上手的Lua语言进行编码直接操作3D环境极大降低了编程门槛也最大程度上保证了内容的质量。▲Roblox 18Q1-21Q2 DAU百万5、Epic Games游戏引擎内容平台Epic元宇宙愿景的核心是改变人们在互联网上的社交方式。《堡垒之夜》超越了游戏的范畴承载了越来越多的社交与娱乐功能如演唱会、发布会、论坛等。Epic同样非常关注创作者生态虚幻引擎、Epic Games Store、Epic Online Services致力于优化创作者环境与经济。按照元宇宙研究框架的六大组件Epic Games在内容与场景《堡垒之夜》、底层架构虚幻引擎两大方向上均着力布局。▲Epic元宇宙布局6、英伟达深耕GPU技术构建元宇宙技术底座卡位元宇宙世界硬件底层的英伟达。英伟达的立足之本即GPU当下AI、云计算、数据分析与高性能计算等核心科技行业已离不开最顶级图像处理技术GPU的强力支持。而独立显卡这一领域由英伟达与AMD主导根据Statista的统计结果英伟达占据7-8成的市场份额拥有绝对的话语权与主导权。GPU核心技术之外英伟达将业务范围进一步辐射至数据中心、高性能计算、AI等其基于GPU构建的软硬件一体生态是构建元宇宙的技术平台底座。按照我们划分的元宇宙研究框架的六大组件目前英伟达在硬件入口、底层架构、人工智能这三大方向上均着力布局。▲英伟达元宇宙布局作为一家专业的图形处理芯片公司英伟达于1999年发明图形处理器GPU自此GPU开始深刻改变世界。特别是在游戏领域NVIDIA GPU几乎已经成为了游戏设备的标配。持续迭代GPU架构从Tesla到Ampere、从GTX到RTX性能稳步提升。伟达的GPU架构历经多次变革基本保持两年一迭代从最初的Tesla2008到现在的Ampere2020。从Turing开始英伟达GPU启用了全新的品牌名从GTX变更为RTXTuring是近12年来GPU架构变化最大的一次原因在于RTX通过专用的RT Core核心实现了游戏中可用的实时光线追踪渲染。目前最新一代的Ampere建立在 RTX的强大功能之上进一步显著提高其渲染、图形、AI与计算工作负载的性能。2021年起英伟达进军CPU领域英伟达在GTC 2021上宣布将升级为“GPUCPUDPU”的“三芯”产品战略。英伟达强劲的GPU加上发布的CPU Grace再加上最新的Bluefield DPU构成了英伟达最新的数据中心芯片路线图。英伟达在芯片行业的竞争进入组合拳时代——通过三种芯片的组合实现差异化并保持竞争力。NVIDIA Omniverse最早于2019年正式提出最初是一款基于NVIDIA RTX GPU与皮克斯USD通用场景描述Universal Scene Description的实时图形与仿真模拟平台推出目的是优化工程与设计行业工作流程以实现高效分工与协同。2020年Omniverse Open Beta公测版本上线目前已有约5万用户进行了下载其中中国市场有接近1万名用户。Omniverse定位工程师的元宇宙真正将元宇宙落实到工业场景。相比游戏业对娱乐化应用的高度关注Omniverse更偏向于“数字孪生”概念Digital Twin。Omniverse平台的愿景与应用场景将不仅限于游戏以及娱乐行业中建筑、工程与施工制造业、超级计算等行业都是目标范围。Omniverse以尊重现实世界的物理规律与逻辑为出发点将元宇宙看作把现实世界一比一、一比十个、甚至一比一万复制到虚拟世界。Omniverse将服务比真实世界更大的经济实体。预计英伟达将在虚拟数字人/人工智能化身的方向掀起一股浪潮。2021年11月英伟达新发布Omniverse Avatar一个用于生成交互式人工智能化身的工具平台集成了视频渲染、语音识别与交互Riva、Maxine、自然语言理解NeMo Megatron、AI推荐Merlin等技术。7、高通元宇宙世界之“芯”高通创立于1985年发家于通信技术旗下主要有两大块业务分别为技术许可业务QCL与半导体芯片QCT业务其中1技术许可业务中高通凭借对CDMA网络的研发投入掌握了移动通信领域的核心技术并凭借专利技术构建起强大的竞争壁垒成为移动无线通信网络领域最重要的玩家之一2半导体芯片业务中高通骁龙芯片顺应安卓智能手机的发展机遇凭借更高性能的芯片产品抢占了移动智能手机的芯片市场其地位之于智能手机如同英特尔之于PC产品是移动互联网时代智能硬件产品的关键底层技术构建者。按照元宇宙研究框架的六大组件目前高通在硬件入口、后端基建、内容与场景这三大方向上均着力布局。▲高通元宇宙布局XR是高通在物联网领域的重点布局的方向之一。高通在XR生态的布局上较为积极可能存在两方面的原因1预计未来消费级XR设备的使用场景与当今的智能手机设备相类似追求轻便与低能耗因此得益于在智能手机领域的技术积累高通具备相应的技术迁移能力从而可以降低研发成本2VR/AR对新的互联网生态如元宇宙的重要性可类比智能手机对移动互联网的重要性公司具有较强的积极性与意愿去把握新一代硬件入口所带来的增长机遇一旦错失新硬件的布局机会可能将错过新互联网时代的参与机会参考英特尔作为PC时代芯片之王未能抓住智能手机机遇未能推出有影响力的智能手机芯片。围绕XR的业务布局高通形成了较为清晰的发展路径。具体来讲即利用在移动通信领域的技术积累打造并不断优化骁龙XR平台通过XR核心芯片平台、软件与算法、参考设计、合作项目等四大战略加速其在 XR 行业落地。8、SonyPS VR独树一帜PS VR独树一帜海量优质内容有望迎来价值重估。索尼VR硬件是游戏主机PS的外延拓展与主流VR硬件形成差异化的用户定位叠加高品质独占游戏内容的优势PS VR的市场份额销量持续增长截止2020年PS VR的销量已经突破500万。同时索尼作为集游戏、音乐、影视于一体的全球领先的集团在游戏之外还拥有《蜘蛛侠》、《黑衣人》、《彼得兔》等经典IP以及迈克尔杰克逊、碧昂斯等顶尖艺人的音乐版权。面向元宇宙索尼集团旗下数字资产价值有望重估目前索尼已与Epic Games合作探索相关内容的数字融合。按照我们划分的元宇宙研究框架的六大组件目前索尼在硬件入口、内容与场景两大方向上均着力布局。▲sony元宇宙布局2016年10月索尼正式推出PS VR主要是基于自身的PS主机生态出发形成差异化的用户定位。市场上的VR设备根据计算模块的不同主要分为四种PC VR、PS VR、手机VR、VR一体机。目前以VR一体机、PC VR为主流索尼的PS VR具备独特的用户定位主要服务于主机游戏爱好者。索尼集团在全球娱乐行业具有强大的影响力旗下拥有游戏、影视、音乐多个业务版图在游戏方面索尼以PS游戏与硬件为核心打造了一系列产品在主机游戏领域占有重要的行业地位。在音乐方面索尼音乐集团在全球拥有许多顶尖的歌手及音乐人比如迈克尔·杰克逊、Westlife、麦莉·赛勒斯、艾薇儿、布兰妮、碧昂斯等。在影视方面索尼曾先后收购哥伦比亚电影集团公司、米高梅电影公司发展成为全球头部的影视公司旗下拥有《蜘蛛侠》、《黑衣人》、《彼得兔》等经典电影、动画IP。9、网易RPG能力与虚拟人技术尤为突出网易基于多样化产品以用户需求为基础持续重视研发投入经过长期的技术积累已在VR、AR、人工智能、引擎、云游戏、区块链等元宇宙相关领域拥有全球领先的技术储备完全具备探索与开发元宇宙的技术、能力。按照我们划分的元宇宙研究框架的六大组件网易在硬件入口、人工智能、底层架构、内容与场景这四大方向上均有布局。目前网易已有瑶台沉浸式活动系统、虚拟人、星球区块链等元宇宙概念产品落地并投资多家虚拟人领域创新公司推动从前端研发到终端商业场景应用的元宇宙全链路探索。▲网易元宇宙布局10、腾讯元宇宙拼图较为完善腾讯对于元宇宙的理解是超前的马化腾首个提出“全真互联网”概念。马化腾在腾讯2020年度特刊《三观》中写道“一个令人兴奋的机会正在到来移动互联网十年发展即将迎来下一波升级我们称之为全真互联网。腾讯具备布局元宇宙的优越条件通过资本收购投资流量社交平台组合拳未来将像搭积木一样探索与开发元宇宙。按照我们划分的元宇宙研究框架的六大组件腾讯在底层架构引擎Unreal Engine、后端基建云服务、大数据中心、内容与场景各类型内容产品与成熟的社交网络互通生态这三大方向上均着力布局。▲腾讯元宇宙11、Amazon引领云计算行业发展聚焦底层技术开发亚马逊是云计算行业的开创者引领技术发展方向。亚马逊2006年在AWSAmazon Web Services上增加云计算服务此后不断投入资源发展云计算业务公司每年举办re:Invent全球大会发布年度新产品在相当程度上引领了云计算行业的发展比如2013年发布实时流式数据服务Amazon Kinesis为移动互联网时代的数据分析奠定基础2014年发布业界首个无代码函数计算服务Amazon Lambda成为业内发展的主流方向2018年发布Amazon Outposts将云能力延伸到本地成为亚马逊云科技重塑混合云的关键一环。▲2015-2020年亚马逊网络服务营收及同比增速亚马逊更聚焦于技术底层的能力建设。2021年亚马云科技 re:Invent 全球大会上亚马逊全球副总裁、亚马逊云科技大中华区执行董事张文翊表示“我们认为元宇宙一定是云计算可以大量赋能的一个领域。元宇宙本身需要的就是计算、存储、机器学习等这些都离不开云计算。”目前亚马逊以云为核心已形成丰富的元宇宙开发工具矩阵。亚马逊为Meta、Epic games等公司展开深度合作为其提供云计算服务支持。2021年亚马云科技 re:Invent 全球大会上Meta宣布深化与亚马逊云科技的合作将使用亚马逊云科技的计算服务来加速 Meta AI 部门人工智能项目的研发工作双方还将合作帮助客户提高在亚马逊云科技上运行深度学习计算框架PyTorch的性能并助力开发人员加速构建、训练、部署与运行人工智能与机器学习模型的机制。此外EpicGames作为开发元宇宙游戏《堡垒之夜》的公司全球拥有3.5亿用户它的工作负载几乎全部都跑在亚马逊云科技上。12、阿里巴巴云计算领域先发优势展望电商多场景应用元宇宙被公认为下一代互联网对此国内的互联网巨头均保持了积极的跟进态度。阿里在元宇宙方向的布局可以追溯至2016年在淘宝上线VR购物功能并投资AR独角兽Magic Leap。2021年阿里在元宇宙方向的布局更加频繁先后成立新品牌“云镜”、XR实验室聘请AYAYI成为天猫超级品牌日数字主理人等。整体来看我们将其总结为两个核心方向基于云计算底层技术积累拓展面向元宇宙方向的解决方案如云游戏等基于电商场景的体验优化如VR购物、VR硬件以及虚拟人营销。13、微软最先提出并专注于企业元宇宙微软CEO Satya Nadella在Microsoft Inspire的一次演讲中首次提出“企业元宇宙”的概念其具体含义指“随着数字与物理世界的融合而产生的基础设施堆栈的集合体”是数字孪生、物联网IoT与混合现实的结合。相较于Facebook的元宇宙布局思路UGC内容、社交场景、家庭场景、工作场景微软率先提出并专注于企业元宇宙这一方向。继Facebook改名之后微软在2021年11月3日的Ignite 2021技术大会上再次提及了“企业元宇宙”这一概念并围绕元宇宙发布了两项重要功能——Dynamics 365 Connected Spaces、Mesh for Teams。按照元宇宙研究框架的六大组件目前微软在硬件入口、底层架构、内容与场景这三大方向上均着力布局通过HoloLens、Mesh、Azure云、Azure Digital Twins等一系列工具/平台帮助企业客户实现数字世界与现实世界融为一体。▲微软元宇宙14、谷歌AI云安卓元宇宙底层架构关键入局方▲谷歌元宇宙布局2017年在Google O/I大会上谷歌提出公司战略将由Mobile First转变为AI First发展至今谷歌在AI研发人员、学术论文数量等都处于行业领先水平根据沙利文评估谷歌在综合AI的技术实力与落地能力两个维度都在科技巨头中处于行业前列具有非常强大的AI综合实力。2016年AlphaGo打败围棋选手李世石推动人工智能受到市场广泛关注是人工智能发展历程中重要的里程碑事件而AlphaGo的背后就是谷歌旗下DeepMind的开发团队。谷歌是全球Top4的公有云服务商。根据IDC数据 2020年谷歌全球共有云市场的份额为4.8%仅低于亚马逊46.8%、微软14.2%、阿里7.6%在全球共有云IssS行业中排名第四。谷歌正式布局云计算的时间晚于亚马逊、微软在经历2任高管后目前在云计算方向的布局正在加速。凭借领先的AI与云计算的能力的结合谷歌有望在元宇宙底层架构方向扮演重要的角色。▲谷歌元宇宙布局15、百度决胜AI时代积极布局元宇宙方向在当前阶段百度布局元宇宙方向的资源禀赋主要体现在人工智能与硬件入口两个方面。▲百度元宇宙布局百度布局AI较早并逐步释放AI能力。百度先于阿里、腾讯布局AI以搜索场景为起点现已经形成完整的AI生态12010年以前百度技术的迭代主要围绕其搜索业务开展。2010-2015年百度持续布局AI技术并逐步向NLP、机器翻译、语音、图像、知识图谱、机器学习等技术研发22016年百度大脑发布并对外开放AI核心技术不断赋能各个产业32016年百度还推出飞桨深度学习平台赋能自身移动生态提高搜索效率根据2019百度世界大会百度搜索结果的首条满足率在2017-2019年分别达到16%、37%、58%42018-2021年百度通过组织架构升级及战略升级不断推动“云AI”战略通过自身AI体系中的飞桨深度学习平台与百度昆仑芯片在软硬件方面分别积累了算法与算力等方面的优势推动百度智能云实现“云智一体”。目前百度已经形成了全方位的人工智能生态体系以百度大脑为底层技术核心引擎在飞桨深度学习平台、百度昆仑芯片、DuerOS平台与智能硬件的加持下不断深化AI技术在B端客户侧的商业化并通过AI赋能云服务以百度智能云为载体加速AI在各行业的商业化。16、Apple最具潜力将AR/VR设备推向主流Apple对于元宇宙世界的重要性在于其最具潜力将元宇宙的硬件入口——AR/VR设备推向主流。相比VRApple更看好AR并且已经在AR领域默默耕耘多年其作为移动互联网时代的科技霸主在硬件与软件领域均占据绝对资源优势拥有从PC到智能手机再到AR眼镜/头显的强大硬件生态体系。尽管首款AR设备尚未推出但从近几年的发展来看不论iPhone还是iPadApple产品对AR技术的支持越来越健全。按照元宇宙研究框架的六大组件目前Apple在硬件入口、底层技术、内容与场景这三大组件方向有竞争优势。▲Apple元宇宙布局Apple规划中共有两款AR/MR头戴式设备一款为高端商用型号AR/MR通用头显预计售价高达3000美元以上并仅面向B端用户另一款则是主打日常功能的轻薄型AR眼镜主要面向C端用户。根据Apple围绕AR的现有布局其包含ARKit、RealityKit、Reality Composer、Reality Converter的完整闭环生态雏形已现。操作系统ARKit 5.0。Apple通过ARKit系列的持续迭代改进旨在帮助开发者构建更好的AR开发体验同时布局AR内容产业链的上游、提前锁定AR开发者。开发工具 RealityKit 、 Reality Composer 、 RealityConverter是Apple分别面向开发者、艺术家、普通用户推出的底层框架与开发工具。相比VRApple明显更看好AR并且已经潜心布局多年围绕AR硬件形成了包括芯片、显示屏幕、光学、声学、传感器、感知交互等核心环节与关键技术在内的较为完善的底层技术布局。17、华为河图底层架构的“中国之光”华为布局元宇宙着力于XR核心环节自主权的争夺与5G行业标准的制定。XR方面华为不仅发布XR专用芯片游戏控制器与VR头显相关专利更是围绕“18N”战略集结了5G、云服务、AI/VR/AR等一系列前沿技术同时通过自研、扶持开发者、与游戏厂商合作等多种形式不断丰富鸿蒙内容生态。5G方面华为是全球端到端标准的最大贡献者在端到端的网络端、芯片端、终端均占据主导地位真正构建网络-芯片-终端的端到端能力。按照元宇宙研究框架的六大组件目前华为在硬件及操作系统、底层架构、后端基建这三大方向上均着力布局。▲华为元宇宙布局基础能力方面华为以XR硬件OSHMS为基础端云结合全力打造开放XR生态目前华为在应用底层Launcher、XR Cloud、XRKit、XREngine以及AOSP、鸿蒙OS、XR硬件、AI、GPU/NPU API等基础能力上已经建立了夯实的基础。内容开发工具方面华为也推出了Reality Studio该工具致力于让没有专业开发能力的用户也能够轻松开发内容。Reality Studio的功能包括多方面交互设计、场景设计、模型编辑、发布管理全体系。该工具还将支持3D格式转换华为将联合国内开发者共同推动中国自有的3D模型格式——RSDZ格式的建立目标将中国3D模型格式推成国际标准。随着信息感知与获取的全面升级华为打造下一代网络平台——全息互联网。华为认为信息感知与获取方式改变后下一代互联网平台就是全息互联网而华为参与其中所贡献的数字世界改造技术的集大成者即是河图Cyberverse。华为在2018年即成立河图Cyberverse项目尽管表面含义区别于元宇宙但其目标也是希望构建一个地球级、与现实世界无缝融合、不断演化的虚拟世界。18、小米VR硬件布局仍在推进重点布局云游戏分发小米VR硬件布局仍在推进重点布局云游戏分发。小米曾高度重视VR硬件2018年联合Oculus推出定价仅为1499元小米VR一体机延续小米高性价比的产品特征。或受行业遇冷影响后未推新产品直至2021年又推出智能眼镜表明在XR硬件的探索仍在持续推荐关注后续小米是否将在VR硬件上复制推动智能手机普及的路径。在内容层面云游戏是小米依托智慧大屏布局元宇宙的重要环节。2021年小米联合中国移动发布“立方米”计划凭借智能手机与电视所沉淀的用户助力云游戏分发进一步切入云游戏生态中。按照元宇宙研究框架的六大组件目前小米在硬件入口、内容与场景这两大方向上均着力布局。▲小米元宇宙布局2018年由Oculus提供技术小米提供供应链能力双方联合推出被称为Oculus Go的中国版的小米移动一体机VR售价仅为1499元曾被媒体评价为最具性价比的VR产品后期由于行业遇冷小米再未推出过新的VR一体机产品。2021年9月14日小米在微博上发布概念新品 “小米智能眼镜探索版”该产品采用了先进的MicroLED光波导技术能让画面在镜片上显示可实现例如通话、导航、拍照、翻译等功能表明小米在智能VR硬件上的探索一直在持续。19、HTC打造五大VR产品线构建硬件—内容良性闭环打造五大VR产品线构建硬件—内容良性闭环。HTC是行业内头部的VR硬件厂商最早与2015年与Valve合作开发的HTC VIVE头显正式发布其布局元宇宙的核心优势在于其丰富完善的VR产品矩阵已经占据一定的市场份额与用户心智背靠VR硬件优势公司持续加大内容与平台生态建设形成硬件—内容的良性循环。按照元宇宙研究框架的六大组件目前HTC在硬件入口、内容与场景这两大方向上均着力布局。▲HTC元宇宙布局HTC在VR硬件方面致力于打造综合产品线目前旗下VR产品分为Focus系列、VIVE系列、Cosmos系列、Pro系列、Flow系列等五大产品线提供差异性的产品定位分别覆盖娱乐、家庭办公、教育培训、展览展示等场景价格带从3888-12888元不等。HTC也提供相应的产品配件目前主要打造的两款核心产品为Vive面部追踪器与Vive Tracker。HTC在2016年推出第一款VR硬件曾是全球VR主要的VR硬件厂商市场份额在早期曾占据行业前三的位置拥有一定的用户基础与市场口碑。20、Valve硬件、内容与平台实力协同Valve布局元宇宙的优势主要体现在VR硬件、游戏内容以及Steam平台的良好协同。如果将元宇宙划分为消费元宇宙与企业元宇宙Valve在构建游戏元宇宙的方向上已经初步具备硬件、内容与平台优势——Valve Index在高端VR头显中占据优势、自研《半衰期艾莉克斯》树立VR游戏标杆之作、Steam是目前全球影响力最大的游戏平台之一。按照元宇宙研究框架的六大组件目前Valve在硬件入口、内容与场景这两大方向上具备竞争优势。▲Valve元宇宙布局Valve Index是Valve在2019年发布的中高端PC VR其特点是分辨率最高可达144Hz实验性模式且配备支持五指追踪的Index手柄分辨率达单目1600×1440。作为一款中高端VR头显Index包含头显、手柄及基站的套装售价999美元而且还需要配备高性能的游戏电脑整个硬件方案比较昂贵受众主要针对少数的硬核VR游戏玩家。据Steam数据显示截至2021年7月Valve Index VR头显已经连续50周入围Steam销售额最高产品的前十榜单几乎涵盖了过去一年时间。此外7月SteamVR活跃设备前三位中除了Quest 2与Rift S外第三名就是Valve Index占比为16.23%而这三款机型在近半年持续蝉联前三。SteamVR背靠Steam平台流量。SteamVR平台自2016年正式启动以来VR游戏数量基本按照每年新增1000款的速度稳步增长现已成为VR游戏最大的内容库与中心区之一。三、2022元宇宙五大方向见真章在前述章节中我们分析2022年行业将进入分歧期在2021年下半年诸多公司开始布局元宇宙这一方向开始打磨产品或技术预计1-1.5年过后即分歧期结束后将陆续会有相对成熟的产品/应用落地。元宇宙必将催生出超乎想象的新场景、新应用也会孕育出新巨头。分歧期的结束即化冰时刻新芽拱土出头我们非常看好新生力量的成长势头有望成长为新巨头。2022年分歧期是产业资本与金融资本布局的最佳时机——于市场底部、左侧去布局元宇宙时代的未来独角兽。结合产业发展趋势及中国优势元宇宙独角兽或许就在以下5个方向1、新硬件主义诸多新硬件及其产业链2、虚拟数字人3、AI作为新生产要素4、数字藏品5、合围的力量底层架构、后端基建。新硬件主义XR为元宇宙第一入口但不是唯一入口。人的感官体验不止有视觉与听觉还包括触嗅味觉甚至是意念等所有能够增强我们感官体验的硬件都能成为入口。因此长期来看元宇宙的硬件入口预计会非常多样化除XR之外也有智能耳机、触觉手套、体感服、脑机接口、隐形眼镜、外骨骼等所有这些硬件的共性是能增强用户的沉浸感带来更多维度的体验、交互。终极来看人脑协处理器/脑机接口将实现人与信息世界的直接交互但目前脑机接口技术应用仍主要集中于医疗领域。马斯克旗下的脑机接口科研公司Neuralink就在进行脑机接口的研究工作并已取得了一定进展通过植入专有技术芯片与信息条可以直接通过USB-C读取大脑信号2020年浙江大学完成国内首例植入式脑机接口临床转化研究。▲元宇宙时代的硬件终端前述我们强调了元宇宙时代硬件的重要性Meta早已布局硬件入口且非常激进希望打破Apple等硬件厂商的制约搭建起自己的软硬件一体生态尽早占据制高点。目前来看Meta主要专注于VR方向12月9日Meta母公司Meta Platforms将人工智能团队合并至开发AR与VR的Reality Labs部门虽然AR眼镜正在研发中在Connect 2021大会中提到AR眼镜 Project Nazare但推出时日还未确定。相较于Meta专注于VR方向Apple则更加注重AR方向的探索AR技术让人们可以在真实世界中的环境下看到数字效果。Apple相关XR产品分为几个阶段预计2022年推出MR头盔式产品2024年推出轻量化AR眼镜。2022新硬件展望元宇宙的感官技术拼图“看、听、触、闻、感”缺一不可。体感设备要让用户在数字世界里有更丰富的沉浸式感觉需要调动身体的触觉交互与动态感知。Meta旗下的Reality Labs实验室于2021年12月发布了一个重要产品概念——触觉手套可以在虚拟VR空间中感受到不同物体的真实触觉。另外Meta也在探索将手腕智能设备与AI相结合即将手腕的肌电图信号转换为数字命令发送到设备上实现数字交互与控制预计2022年Meta将推出名为Active Pack forQuest 2 的配件用于Touch控制器的新防汗手柄推动元宇宙在健身场景的落地应用。其实此前已有带动其他感官体验的硬件与电子游戏出现如新冠疫情期间大火的Switch体感运动游戏《健身环大冒险》玩家需配备体感外设Ring-Con进行游戏将健身与游戏相结合。元宇宙的硬件入口是多元的声音、味觉、意识也是元宇宙感官体验中的关键要素未来也有可探索的空间仍有较大变数。相较于美国中国在社交、to C端内容与应用方面优势显著美团、拼多多、抖音视频直播、京东物流、滴滴打车、共享单车、移动支付等这些都是特有的中国式创新。在移动互联网时代中国在变现流通环节表现出强大的主观能动性如极致内容变现形态的直播带货的快速发展。基于在变现环节强大的主观能动性国内的虚拟数字人与数字藏品NFT预计是优先受益的方向。人工智能AI属于底层技术之一也大量存在于后端基建中将人工智能单独拿出来进行分析是想强调其在元宇宙的建设过程中的重要性人工智能将是核心生产要素。现今互联网时代的社会生产力要素正在发生变化即生产力的主体发生了变化。从AlphaGo开始人工智能深度学习的能力正在明显加强。当人工智能完成了从感知向认知的充分进化人工智能无疑会越来越“聪明”可以模拟人的思维或学习机制变得越来越像人。在未来元宇宙的建设中人预计不是最重要的生产要素从供给和需求两个维度人工智能可以代替人去发挥一些关键生产要素的作用。一方面人工智能将在元宇宙中发挥建设性的作用元宇宙将带来数据洪流如3D场景、360度渲染场景不可能单靠人力去处理这些海量的数据具备越来越强的自主学习与决策功能的人工智能辅以人工去微调可大幅降低构建元宇宙的周期与人力成本。另一方面提供规模化的内容或服务且能保证个性化人工智能将深度介入人们社会生活满足人们的众多消费需求如AIGC人工智能生成内容相比现在互联网中人们熟知的PGC/UGC未来元宇宙中AIGC会越来越多即用人工智能来规模化生成内容或服务且能保证个性化。AI行业在过去几年经历快速的发展行业内涌入一大批参与者国内参与者主要可以分为三种类型1以百度、字节跳动等为代表的互联网企业他们拥有用户与数据在某一特定领域具有较强的综合实力借助AI算法提升行业竞争地位并不断尝试拓展业务边界2以有着“AI四小龙”之称的商汤科技、旷视科技、云从科技、依图科技等为代表的技术型科技企业该类企业主要依托技术转化创始人在创业前多从事人工智能、计算机视觉等领域的科研并取得了非常突出的成绩在2013-2015年随着人工智能领域快速发展阶段进行技术创业3以海康威视、大华软件为代表的智能化转型的硬件厂商该类厂商在传统领域深耕多年具有深厚的客户资源沉淀及对使用场景的理解伴随硬件的智能化升级开始布局人工智能从而更好的适应客户的需求。以商汤科技、旷视科技、云从科技、依图科技等为代表的技术型科技企业是本轮AI行业快速崛起的典型代表是AI行业的中坚力量构建元宇宙以“硬技术”为基础元宇宙所必需的后端基建包括5G通讯网络、算力与算法等。5G通讯元宇宙对网络带宽提出了更高的要求。5G是对现有移动通信系统的全面革新是人工智能、云计算等新技术在未来大展拳脚的基础将为元宇宙提供高速、低延时的数据传输通道。算力元宇宙将持续带来巨量的计算需求。5G时代将带来数据的爆炸式增长对算力规模、算力能力等需求大幅提升算力的进步又反向支撑了应用的创新推动技术的升级换代、算法的创新速度。算法边缘计算与云计算实现高效分配算力。算法的重要性在1元宇宙时代的数据量级极大硬件入口为了能够处理数字化的场景需要非常强大的数据运算能力的支撑2以VR为代表的硬件也需要追求沉浸感这潜在要求设备的轻便化也限制了其所能承载的最大运算能力。面对以上矛盾的情况边缘计算与云计算可以作为一种解决方案将数据传至于云端从而释放硬件端的算力使其变得更加轻薄。后端基建公司范围广、业务多样化但共同的特征是面向企业服务为主、to B为主国内外的to B公司竞争力差异极大、竞争格局完全相反背后的原因值得深究同时我们判断在互联网、数据智能、AI的加持下国内的走向有望优化从而承载巨量的资本。智东西认为科技总是不断进步的客观来说元宇宙同时兼具进步性与退步性其进步性在于人的感官体验维度增加退步的地方在于便携性与性价比只有当进步性远超退步性的时候元宇宙才能发展顺遂。目前元宇宙的发展还处于很深的争议期2022年元宇宙需要一个重要的变革来结束这场争议。未来智能实验室的主要工作包括建立AI智能系统智商评测体系开展世界人工智能智商评测开展互联网城市大脑研究计划构建互联网城市大脑技术和企业图谱为提升企业行业与城市的智能水平服务。每日推荐范围未来科技发展趋势的学习型文章。目前线上平台已收藏上千篇精华前沿科技文章和报告。 如果您对实验室的研究感兴趣欢迎加入未来智能实验室线上平台。扫描以下二维码或点击本文左下角“阅读原文”
